Teknik analiz

Eti Yatırım Tarafından Hazırlanan Teknik Analiz Bülteni:

Dün güne yatay başlayan piyasada 2,98 puanlık primle 63.051 seviyesinden açılış yapan endeks seansın ilk yarısında düşüş eğilimi ile hareket etti ve 62.326 puana kadar geriledi. Daha sonrasında 62.400-62.600 aralığında hareket eden endeks ikinci seansa da satıcılı bir başlangıç yaptı. Satışların hız kazanmasıyla 62.107 puanı test eden endeks kapanışa yakın gelen hafif tepkilere rağmen günü %1,15 oranındaki değer kaybı ile 62.324 düzeyinden tamamladı.

Genel Görünüm: Aşağıdaki TL bazlı grafikte de yer aldığı üzere Haziran ayı başından bu yana 9 günlük hareketli ortalamasını destek alarak yükselen bir kanal içinde seyreden endeksin orta vadeli çanak formasyonunun boyun çizgisi konumundaki 63.500 seviyelerini test etmesinin ardından, tahminlerimiz doğrultusunda bir düzeltme eğilimi içine girdiği görülmektedir.

Dün kapanış itibariyle 9 günlük hareketli ortalamasında bulunan endeksin bu geri çekilmesine karşın işlem hacminde yaşanan azalış eğilimi bunu henüz olağan bir düzeltme olarak yorumlamamıza neden olmaktadır. Keza kısa vadeli teknik göstergeler de birkaç gündür bu doğrultuda önemli sinyaller vermekte idi. Çanak
formasyonlarında çok sık görülen kulp oluşumunun ise gerçekleşip gerçekleşmeyeceği bir haftalık süre içinde kesinlik kazanacaktır. Böyle bir durumda 21 günlük hareketli ortalamanın bulunduğu 61.400 ve sonrasında da 60.500 önemli destekler konumundadır. Kısa vadeli teknik göstergeleri incelediğimizde CCI’ın azalan eğimle birlikte düşüşüne devam ettiği, William’s R’ın ise aşırı alım bölgesinin altına inmekle birlikte yataya döndüğü görülmektedir.

Trendin devamı açısından takip ettiğimiz Momentum’un yükseliş trendinde endeks ile uyumsuzluk göstererek yatay bir kanalda hareket etmesinin ardından hafta başında düşüş hareketini belirginleştirmesi riski artırıcı bir unsur olmuştur. Dün yaşanan düşüş sonrasında ise yönünü yeniden yukarı doğru çevirmesi
ise endeks için bugün destek verici olabilir.

Orta vadeli teknik göstergelerden MACD’nin tetik çizgisini aşağıya doğru kesmek üzere oluşu ve Trix’in de yönünü aşağıya doğru çevirmesi trendin yorgunluk sinyalleri verdiğine ilişkin görüşümüzü teyit etmektedir. Kısa vadede yeni pozisyon açılmak istenmesi durumunda yeniden 63 bin seviyesinin üzerine çıkış çabalarının ve işlem hacmindeki artışın devam edip etmeyeceğinin takip edilmesi önemli olacaktır. Zaman zaman yaşanması muhtemel düzeltme hareketlerinde ise mevcut pozisyonlar için stop loss konulmasını ve /veya VOB’da korunma amaçlı pozisyon alınmasını tavsiye ederiz. Bu tipte bir düzeltmede 62.000-61.400-61.200 kısa vadeli destekler konumundadır. Dolar bazında ise yukarıdaki grafikte de görülebileceği üzere dün 3.41 cent seviyesinden kapanış yapan endeks için 3.43-3.50-3.53-3.57 cent direnç, 3.40-3.38-3.34 cent ise destek olarak kabul edilebilir.