Teknik analiz

Eti Yatırım Tarafından Hazırlanan Teknik Analiz Bülteni:

Dün güne alıcılı başlayan piyasada yüzde 0,73 oranındaki primle 56.609 puandan açılış yapan endeks en yüksek 56.770 puanı test etmesinin ardından kademeli bir düzeltme hareketi içine girdi. İlk seansta, açılışta oluşan 400 puanlık gap’inin büyük bir kısmını kapatan endeks ikinci seansa da düşüş eğilimi ile başladı.

Seansın ilk yarısında 56 bin desteğinde tutunmaya çalışsa da başarılı olamayan endeks ikinci yarıda hızlanan satışların etkisiyle günü yüzde0,57 oranındaki değer kaybı ile 55.875 puandan tamamladı.

Genel Görünüm: Aşağıdaki TL bazlı grafikte de görülebileceği üzere kısa vadeli alçalan kanal formasyonu içindeki hareketine devam eden endeksin 56 bin seviyesinin üzerinde tutunmakta zorlandığı söylenebilir.

Eylül ayı ortasından bu yana olan dönem incelendiğinde her yükseliş çabasının düzeltme hareketleri ile kesintiye uğradığı görülen piyasada işlem hacminde yaşanan belirgin azalış da trendin zayıf seyrinin devamına işaret etmektedir.

Diğer taraftan 55.500 desteğinin sağlam konumunu sürdürdüğü bu ortamda, Bollinger Band’ın daralmaya devam etmesi ve kısa vadeli hareketli ortalamaların yatay seyri gün içi dalgalı hareketleri nispeten sınırlayıcı bir etki yapmakta ve endeksin tutunmasına yardımcı olmaktadır. Dün yaşanan
düşüş sonrasında kısa vadeli teknik göstergeler karışık bir görünüm sergilemektedir.

Keza CCI yükselişine devam etmekle birlikte eğimini azaltırken, William’s R yönünü aşağıya doğru çevirmiş durumdadır. Endeksin güç kazanması açısından takip ettiğimiz ve Cuma günü alçalan kanal formasyonunu yukarı doğru kıran Momentum’un dün de yükselişine devam ederek endeksle uyumsuz bir seyir izlemesi ve 100 seviyesindeki referans direncinde bulunması önemlidir.

Benzer şekilde orta vadeli teknik göstergelerde MACD’nin yatay hareketinin ardından yönünü yukarı doğru çevirerek tetik çizgisini kesmek üzere oluşu da yaşanan bu geri çekilmeyi henüz bir düzeltme şeklinde yorumlamamıza neden olmaktadır. Şu anki durum itibariyle 21 günlük ortalamanın bulunduğu 56.500 önemli bir direnç konumundadır.

Yaklaşık 2 aylık bir süredir geçerliliğini koruyan kanal formasyonunun aşılması (57.500 seviyesinin aşılarak üzerinde birkaç gün süre ile kapanış yapılması) trend dönüşümü için ilk önemli sinyal olacaktır. Yeni pozisyon açılması sözkonusu ise Bollinger Band’ın yeniden daralmaya başladığı bu ortamda dirençlerin aşılması sırasında işlem hacminde yaşanacak artışın takip edilmesi önemlidir.

Diğer taraftan kısa vadeli düşüş trendinin devam etmesi halinde 55 bin seviyesinin altında 52.800 kanalın alt sınırına kadar önemli bir trend desteği bulunmayan endeksin kademeli şekilde gerilemeye devam etmesi sözkonusu olabilir. Mevcut durumda endeks için 56.800-57.500-58.000-58.500 seviyeleri direnç, 55.500-55.000-54.800-54.500-53.600-52.800 seviyeleri de destek konumundadır.

Dolar bazında ise yanda görüldüğü üzere dün 3.13 cent düzeyindeki direncinden kapanış yapan endeksin 3.03-3.30 aralığındaki yatay kanalındaki seyrine devam ettiği söylenebilir. Endeks için 3.16-3.24 -3.30 cent seviyeleri direnç, 3.12-3.04-3.00 cent destek konumundadır.